7月以来光伏组件市场似乎“一反常态”，对比上游各环节需求、价格的持续向好，组件库存不仅持续累积，其价格也是频频走跌，不少组件企业表示“压力山大”。
史真伟告诉记者，当前，多晶硅库存处于相对低位，但随着产能进一步释放，预计9月开始到年底将再次出现降价行情，有望击穿上半年最低价。同时，在竞争加剧的市场环境下，光伏一体化组件企业更具竞争力，二、三线组件企业目前正在承受亏损的压力。
组件厂成绩优异？
2023年上半年，光伏组件企业成绩单有多亮眼？摆脱天价硅料后，头部组件企业利润翻倍增长，隆基、晶澳、晶科、天合、阿特斯上半年净利润均在20亿元以上，隆基净利润更是冲刺百亿，组件企业业绩在光伏上市中名列前茅。
2023年上半年，Infolink排名统计中，TOP10组件出货量约159-160GW，对比去年TOP10厂家增长57%，晶科组件出货量对比去年同期增幅近乎70%，组件企业出货平均达标率约70-80%。
而以上种种成绩，均在不断下降的组件价格中取得。2023年硅料价格下降以来，组件从1.8元/W降到现今1.2元／W，仅仅花费半年。
卷的不只是产能
光伏头部企业中，大多为组件一体化企业，并围绕组件产能进行一系列产业链上游产能扩张，没有组件产能的头部企业，中环、通威、爱旭陆续向下游进军。
根据全球光伏统计，2023年头部组件厂商的产能已经超过600GW，算上大大小小其它企业，乐观预期2023年全球组件产能将超过700GW，而全球组件需求不过约450GW，产能将出现极大过剩。
组件扩产周期短，战略地位优，无数厂家想要进来分一杯羹。一方面，不断扩张的产能造成过剩，影响市场供需，使组件大多时候为买方市场，无法掌控话语权；另一方面，较大的竞争压力及降本压力下，企业不得不压低价格，以占领市场，从而实现更好的品牌优势。
在这个过程中，保证利润的前提下，卷走的是低效产能，是一些二三线厂商。
第二梯队厮杀激烈
实际上，相比稳居第一梯队的企业，第二梯队的组件企业竞争十分激烈。
根据Infolink Consulting的上述排名信息，阿特斯、正泰新能、通威股份、东方日升、一道新能、First Solar位居第二梯队，之后为锦州阳光、尚德、韩华Q Cells、东磁、英利等。
其中，通威股份和一道新能的组件业务表现凶猛。自2022年8月通威股份发力组件，搅动着全球光伏组件市场的排名出现较大变动。通威股份不仅很快跻身全球组件出货量前十，还逐渐靠近前五的位置。而一道新能作为后起之秀频频中标央企国企集采项目，甚至从第一梯队虎口夺食，也进入了全球光伏组件前十。Infolink Consulting认为，今年下半年组件产能仍在增长，在过剩产能之下，第二梯队竞争将更加激烈。
组件环节的价格战厮杀便是表现之一。
史真伟此前发文指出，自7月开始，组件企业内部竞争便呈现加剧态势，7月多家二三线企业主动下调价格以谋求更多市场订单，7月底8月初，头部企业开始下场竞争，某头部企业率先将价格打至1.2元/瓦之下，引发市场关注。
记者还注意到，临近8月，即使上游环节出现价格反弹行情，组件价格则走势分化，价格继续保持低位。
Infolink Consulting在8月24日发布的价格数据显示，光伏组件平均价格僵持在每瓦1.21元～1.25元之间水平。其中观察集中式项目价格平均约在每瓦1.23元～1.25元，低点部分已有低于每瓦1.2元的交付。
“在激烈的价格战角逐中，组件企业都在承受成本压力，二、三线企业的报价已经出现倒挂，面临亏损。相对而言，一体化组件企业则更具成本优势。”史真伟向记者表示。
如何打破目前局面
目前各环节虽保持较高排产，但市场有一定“泡沫”因素，各环节在情绪影响下虽交易”热火朝天“，但实则相当一部分生产库存转化为了下游的原料库存。
而想要打破目前局面存在两个诱发因素：
第一，组件在高库存、高成本局面下回归现实或市场淘汰一部分尾部企业。
组件开工率出现下滑，对上游电池片需求显著减弱且逐级向上传导，各环节按照实际终端需求进行排产，进而引发上游累库，价格走跌，同时终端年度需求出现小爆发，此消彼长下组件利润或将得到修复。
值得注意的是目前已有尾部组件企业出现停工现象，个别二线企业甚至也停止了对电池片的外采，虽占比甚小且不足以对当下供需关系产生趋势性改变，但SMM认为已初露”征兆“。
第二，组件继续维持现有竞争局面，但由于多晶硅近期将有大批项目投产，随着后续多晶硅新玩家进场，多晶硅供应再度过剩，进而引发累库降价，下游观望心态渐起，自上而下需求出现修正，价格回归正常。
总而言之，后市组件价格上涨可能性不大，但随着上游的价格回归理性，其利润有望得到一定修复。
